L\u2019abolition de la valeur locative, pr\u00e9vue pour 2028, pose une question cruciale pour de nombreux propri\u00e9taires en Suisse : faut-il rembourser leur pr\u00eat hypoth\u00e9caire d\u00e8s maintenant ? Cette r\u00e9forme fiscale aura un impact direct sur les d\u00e9ductions fiscales des int\u00e9r\u00eats hypoth\u00e9caires, jusqu\u2019ici un avantage pour all\u00e9ger la charge fiscale. <\/p>\n\n\n\n
Toutefois, cette \u00e9volution, bien qu\u2019ayant des cons\u00e9quences fiscales importantes, peut aussi offrir une occasion de repenser sa strat\u00e9gie d\u2019amortissement en fonction de sa situation financi\u00e8re personnelle. Ce choix se r\u00e9v\u00e8le d\u2019autant plus pertinent dans un contexte o\u00f9 les taux d’int\u00e9r\u00eat sont en hausse, et o\u00f9 les d\u00e9cisions financi\u00e8res doivent \u00eatre prises avec une grande prudence.<\/p>\n\n\n\n
L’abolition de la valeur locative <\/a>en 2028 change radicalement le paysage fiscal des propri\u00e9taires. Aujourd’hui, la valeur locative permet de r\u00e9duire l’imp\u00f4t sur le revenu en tenant compte d’un abattement sur les co\u00fbts li\u00e9s \u00e0 la propri\u00e9t\u00e9, notamment les int\u00e9r\u00eats hypoth\u00e9caires. En 2028, la suppression de cette d\u00e9duction modifiera en profondeur l\u2019\u00e9quilibre fiscal pour de nombreux Suisses. En effet, les int\u00e9r\u00eats hypoth\u00e9caires, qui \u00e9taient jusqu’ici d\u00e9ductibles, ne pourront plus l\u2019\u00eatre. Ce changement repr\u00e9sente un tournant pour les propri\u00e9taires qui doivent d\u00e9sormais \u00e9valuer l\u2019impact de cette suppression sur leur gestion fiscale.<\/p>\n\n\n\n Ce changement pourrait \u00eatre per\u00e7u comme une bonne nouvelle pour de nombreux propri\u00e9taires, car la suppression de la valeur locative entra\u00eenera une baisse g\u00e9n\u00e9rale de la charge fiscale. Par exemple, un propri\u00e9taire d\u2019un appartement d\u2019une valeur d\u2019un million de francs \u00e0 Zurich, avec un pr\u00eat hypoth\u00e9caire de 65% \u00e0 un taux de 1,5%, pourrait voir ses imp\u00f4ts r\u00e9duits de 3000 \u00e0 5000 francs par an, selon son revenu. Ce gain d\u00e9coule notamment des faibles co\u00fbts de refinancement actuels et du taux marginal d’imposition, qui diminuera une fois que la valeur locative ne sera plus incluse dans les revenus imposables.<\/p>\n\n\n\n Toutefois, la perte de la d\u00e9ductibilit\u00e9 des int\u00e9r\u00eats hypoth\u00e9caires <\/a>pose un d\u00e9fi de taille. Un propri\u00e9taire devra d\u00e9sormais assumer la totalit\u00e9 des co\u00fbts d\u2019int\u00e9r\u00eats sans b\u00e9n\u00e9ficier de l\u2019all\u00e9gement fiscal qu\u2019il connaissait jusqu\u2019\u00e0 pr\u00e9sent. Ce facteur pourrait inciter certains \u00e0 envisager un remboursement plus rapide de leur pr\u00eat, surtout si leur rendement net d’imp\u00f4t sur les investissements est inf\u00e9rieur au taux d’int\u00e9r\u00eat hypoth\u00e9caire. Selon Giampiero Brundia, directeur d’Oxifina, il est judicieux de rembourser int\u00e9gralement son pr\u00eat hypoth\u00e9caire si l\u2019on a les moyens de le faire, afin de r\u00e9duire les co\u00fbts d\u2019int\u00e9r\u00eats, relate Blick<\/a>. Cependant, il est essentiel de conserver des liquidit\u00e9s suffisantes pour faire face \u00e0 d\u2019\u00e9ventuels impr\u00e9vus.<\/p>\n\n\n\n Outre l’impact fiscal, la gestion des liquidit\u00e9s reste un \u00e9l\u00e9ment d\u00e9terminant dans la d\u00e9cision de rembourser son pr\u00eat hypoth\u00e9caire. En effet, le remboursement anticip\u00e9 d\u2019un pr\u00eat peut sembler une option attractive dans un contexte de taux d\u2019int\u00e9r\u00eat en hausse, mais cela peut aussi immobiliser des liquidit\u00e9s qui pourraient \u00eatre plus avantageusement investies ailleurs, notamment dans un fonds de pension ou un placement \u00e0 long terme.<\/p>\n\n\n\n Florian Schubiger, directeur g\u00e9n\u00e9ral d\u2019hypotheke.ch, souligne l\u2019importance de maintenir un certain niveau de liquidit\u00e9, surtout pour les propri\u00e9taires plus \u00e2g\u00e9s. Investir toute sa richesse dans un bien immobilier peut \u00eatre risqu\u00e9 si l\u2019on n\u2019a pas de r\u00e9serves suffisantes pour les d\u00e9penses courantes ou les impr\u00e9vus. La situation de chaque propri\u00e9taire doit \u00eatre \u00e9valu\u00e9e avec soin, en fonction de son \u00e2ge, de ses projets \u00e0 court et moyen terme, et de sa capacit\u00e9 \u00e0 g\u00e9rer les risques.<\/p>\n\n\n\n L\u2019une des solutions recommand\u00e9es pour ceux qui approchent de la retraite est de r\u00e9duire leur endettement hypoth\u00e9caire. Cela permet non seulement de r\u00e9duire le fardeau psychologique de la dette, mais aussi d\u2019all\u00e9ger les finances personnelles sur le long terme. Si l’on a utilis\u00e9 son fonds de pension pour financer l’achat d\u2019un bien immobilier, investir les \u00e9conomies d\u2019imp\u00f4t r\u00e9alis\u00e9es gr\u00e2ce \u00e0 la suppression de la valeur locative dans l’amortissement ou dans d’autres produits d\u2019\u00e9pargne peut \u00eatre plus avantageux. Cependant, il faut \u00e9galement prendre en compte la performance des fonds de pension, qui affichent en moyenne un rendement de 3,4% par an, bien sup\u00e9rieur au co\u00fbt d\u2019un pr\u00eat hypoth\u00e9caire \u00e0 taux fixe.<\/p>\n\n\n\n D’autre part, si l\u2019on pr\u00e9f\u00e8re des investissements moins volatils, les fonds obligataires ou des solutions d\u2019\u00e9pargne plus s\u00fbres pourraient \u00eatre des alternatives \u00e0 envisager. Mais l\u2019investissement dans des actions ou des produits \u00e0 risque pourrait offrir des rendements plus \u00e9lev\u00e9s \u00e0 long terme, bien que cela ne convienne pas \u00e0 tous les propri\u00e9taires, surtout ceux qui craignent les fluctuations du march\u00e9.<\/p>\n\n\n\n Enfin, il est crucial de ne pas n\u00e9gliger les co\u00fbts \u00e0 venir pour l\u2019entretien et les r\u00e9novations du bien immobilier. La suppression de la valeur locative signifie \u00e9galement que les d\u00e9penses li\u00e9es \u00e0 l’entretien et \u00e0 la r\u00e9novation ne seront plus d\u00e9ductibles des imp\u00f4ts. Il est donc recommand\u00e9 de pr\u00e9voir un fonds de r\u00e9serve suffisant, entre 1% et 3% de la valeur du bien, pour couvrir ces d\u00e9penses \u00e0 l’avenir.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":" La suppression de la valeur locative en 2028 oblige les propri\u00e9taires \u00e0 reconsid\u00e9rer leur strat\u00e9gie hypoth\u00e9caire, en pesant soigneusement les options entre remboursement anticip\u00e9 et gestion des liquidit\u00e9s.<\/p>\n","protected":false},"author":35,"featured_media":108527,"comment_status":"open","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[17,29],"tags":[],"class_list":["post-108526","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-fiscalite","category-immobilier","generate-columns","tablet-grid-50","mobile-grid-100","grid-parent","grid-33","no-featured-image-padding"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/econostrum.info\/suisse\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/108526","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/econostrum.info\/suisse\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/econostrum.info\/suisse\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/econostrum.info\/suisse\/wp-json\/wp\/v2\/users\/35"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/econostrum.info\/suisse\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=108526"}],"version-history":[{"count":0,"href":"https:\/\/econostrum.info\/suisse\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/108526\/revisions"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/econostrum.info\/suisse\/wp-json\/wp\/v2\/media\/108527"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/econostrum.info\/suisse\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=108526"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/econostrum.info\/suisse\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=108526"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/econostrum.info\/suisse\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=108526"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}La gestion des liquidit\u00e9s : Entre amortissement et autres options d’investissement<\/strong><\/h2>\n\n\n\n